تعد تقارير ESG ، مثل الإفصاح عن الكربون ، خطوة من قبل المؤسسات المالية والحكومات لتعديل سلوك الاستثمار وتشجيع الاستثمارات في الشركات المستدامة. على سبيل المثال ، وضعت الصين ، أكبر مصدر لانبعاثات الكربون في العالم ، أهدافًا للوصول إلى ذروة الانبعاثات بحلول عام 2030 وحياد الكربون بحلول عام 2060.
باختصار ، تساعد تقارير ESG على تعديل السلوك من الأسفل إلى الأعلى عن طريق زيادة الشفافية وتشجيع الثروة على الاستثمار في الشركات الأفضل أداءً بناءً على جوانبها البيئية والاجتماعية والحوكمة.
ESG تحقق قفزات في الصين كنوع من إصلاح المؤسسات ، فما هو إذن؟ تابع القراءة لمعرفة سبب التنفيذ والتحديات وكيف ستتشكل في المستقبل.
جدول المحتويات
ما هو تقرير ESG؟
تطوير تقارير الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية
إعداد تقارير الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية في الصين: الجدول الزمني
لماذا تكتسب تقارير الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية الخضراء زخمًا في الصين؟
ما هي التحديات التي تواجه الإبلاغ عن الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية في الصين؟
ما هو مستقبل ESG في الصين؟
وفي الختام
ما هو تقرير ESG؟
ESG تعني البيئة والاجتماعية والحوكمة - ثلاث مجموعات بيانات تسمح للمستثمرين والحكومات بتحديد مدى التزام الشركة بالاستدامة.
تتمثل الوظيفة الرئيسية للحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية في تعزيز ممارسات الاستثمار المستدام. في نهاية المطاف ، حيث يتم استثمار الأموال في تشكيل تطوير الأعمال ، وتكرار الأعمال المستدامة. بالإضافة إلى ذلك ، تسمح البيانات للبلدان بتتبع انبعاثات الكربون وتحديد ما يجب تغييره من أجل الوصول إلى أهداف الكربون.
يحتوي ESG على ثلاثة مكونات:
- التقارير البيئية: يركز هذا المعيار على الإجراءات التي تتخذها الشركات لحماية البيئة. على سبيل المثال ، يشمل انبعاثات الكربون ، واستخدام مصادر الطاقة المتجددة ، والاستثمارات في مصادر الطاقة المتجددة أو جمعيات خيرية لحماية المناخ ، وأكثر من ذلك.
- التقارير الاجتماعية: يعطي الأولوية لإدارة الشركة لموظفيها ومورديها ومجتمعاتها وعملائها.
- تقارير الحوكمة: يأخذ في الاعتبار القيادة ، والأجور التنفيذية ، والرقابة الداخلية والتقارير ، ومراجعة الحسابات ، وحقوق المساهمين.
تطوير تقارير الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية
بدأت عملية إعداد تقارير البيئة والمجتمع والحوكمة في عام 2006 بفضل مبادئ الأمم المتحدة للاستثمار المسؤول (PRI). مع هذا التقرير ، أصبحت معايير ESG شرطًا في التقييم المالي للشركات لتطوير الاستثمارات المستدامة بشكل أكبر.
في عام 2006 ، وقعت 63 شركة استثمارية مع ما مجموعه التي تزيد قيمتها عن 6.5 تريليون دولار. في الأصول الخاضعة للإدارة (AUM) ، والتي تضمنت قضايا ESG. بحلول مارس 2021 ، كان الحزب الثوري الدستوري قد سجل ما مجموعه 121 تريليون دولار في الأصول الخاضعة للإدارة، وتوثيق زيادة بنسبة 17٪ عن عام 2020 وزيادة بنسبة 21٪ في توقيع المستثمرين.
إعداد تقارير الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية في الصين: الجدول الزمني
تعهدت الصين للوصول ذروة الانبعاثات بحلول عام 2030 وحياد الكربون بحلول عام 2060. ومن ثم ، يجب على البلاد تنفيذ التغييرات اليوم دون التأثير بشكل كبير على الاقتصاد وخلق فجوات مالية.
تم وضع هذه التغييرات موضع التنفيذ مرة أخرى في عام 2016 مع الجدول الزمني التالي:
- 2016: وضعت سبع سلطات صينية ، بما في ذلك بنك الشعب الصيني (PBOC) ولجنة تنظيم الأمن (CSRC) ، الأسس لـ نظام الإفصاح البيئي الإلزامي للشركات المدرجة.
- 2017: وقعت لجنة CSRC ووزارة حماية البيئة اتفاقية لتطوير مشروع قانون الإفصاح البيئي المذكور أعلاه.
- 2018: أضافت لجنة CSRC الكشف عن ESG إلى مشروع القانون. نشرت جمعية إدارة الأصول في الصين (AMAC) دليلًا تجريبيًا حول الأنشطة والاستثمارات الخضراء وتقرير بحثي حول الإفصاح البيئي.
- 2020: أصدر بنك الشعب الصيني (PBOC) دليلاً حول كيفية قيام الشركات المدرجة بالإفصاح عن المعلومات البيئية.
- 2021: نفذت منطقة شنتشن الاقتصادية الكشف عن المعلومات البيئية. قامت لجنة CSRC بمراجعة شكل الإفصاح لتنفيذ التقارير السنوية ونصف السنوية مع أقسام منفصلة لتسليط الضوء على حماية البيئة للشركات المدرجة والمسؤولية الاجتماعية. أيضًا ، أضافت الحكومة الصينية رسميًا هدف بلوغ ذروة انبعاثات الكربون قبل عام 2030 إلى جدول أعمالها وانضمت إلى الاتحاد الأوروبي للاعتراف بالإجراءات المطلوبة لمعالجة تغير المناخ.
- 2022: أصبحت إجراءات وزارة البيئة والبيئة للكشف عن المعلومات البيئية قانونًا في الصين. وتواصل الحكومة الصينية العمل من أجل تحقيق ذروة الانبعاثات بحلول عام 2030.
لماذا تكتسب تقارير الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية الخضراء زخمًا في الصين؟
يعد إعداد تقارير ESG طريقة رائعة لتحفيز الشركات على معالجة انبعاثاتها. من خلال توجيه أموال الاستثمار نحو الشركات المستدامة ، سيستمر اقتصاد الصين في الازدهار مع الانتقال في الوقت نفسه إلى اقتصاد أكثر اخضرارًا. ونتيجة لذلك ، ستساعد الصين على تحقيق أهدافها في تقرير عمل الحكومة ، مع خطة عمل صدرت في نوفمبر 2021.
علاوة على ذلك ، نفذت الصين معيار جديد للإفصاح ESG هذا أكثر توافقًا مع هياكل الأعمال الوطنية. ومع ذلك ، لا يزال تطوعي على الرغم من الخطط ل الجهات التنظيمية لتفويض الإفصاح عن ESG من نهاية عام 2021. أيضًا ، لم يوقع المنظمون بعد على هذه السياسة ، مما سيؤدي إلى إبطاء فعاليتها والحد من فعاليتها.
بشكل عام ، تتزايد أهمية ESG في الصين بسبب سياسات الحكومة وأهداف الكربون وتغيير الوعي الاجتماعي. علاوة على ذلك ، أصبح المستهلكون أكثر وعياً بالبيئة وقد يتجنبونها شركات غير أخلاقية.
سيؤدي هذا التجنب إلى انخفاض أرباح هذه الشركات ، مما قد يؤدي إلى تعديل سلوكها. بالإضافة إلى ذلك ، مع انخفاض قيمتها ، يتجه المستثمرون بشكل طبيعي إلى الشركات الأفضل أداءً والمستدامة. أيضًا ، يمكن أن تساعد تصنيفات ESG المستثمرين على اتخاذ قرارات مستنيرة ، وتعزيز التحول الأخضر ، وبناء اقتصاد أكثر قوة.
ما هي التحديات التي تواجه الإبلاغ عن الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية في الصين؟
أبلغت الصين عن نمو هائل في تقارير الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية خلال السنوات الأخيرة. وفقًا لبحث أجراه مركز Ping An Digital Economic Research في عام 2020 ، فإن 85٪ من الشركات المدرجة في البورصة على CSI300 كانوا يفصحون عن ESG بحلول نهاية عام 2019 - ارتفاعًا من 54٪ فقط في عام 2013. في 2021، كان هناك طفرة في ESG في الصين ، حيث ارتفع إجمالي الأصول الخاضعة لإدارة الأموال العامة ESG إلى 39.3 مليار دولار ، وهو ما يقرب من ضعف مبلغ العام السابق. في عام 2022 ، عند مقارنة شفافية تقارير الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية عبر القارات ، تكون آسيا كذلك المكان الثاني، بنتيجة 56 — خلف أوروبا ولكن أمام الولايات المتحدة وأستراليا.
بغض النظر ، تتخلف الصين في إفصاحها ومراجعتها لـ ESG ، مع وجود جزء صغير فقط من الشركات المفصح عنها التي يتم تدقيقها. بالإضافة إلى ذلك ، تقارير الغسل الأخضر موجودة ، حيث يتم استبعاد بعض المعلومات لتبدو أكثر استدامة.
هناك بعض الأسباب الأساسية التي تجعل الإبلاغ عن الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية يمثل تحديًا في الصين:
الارتباك المحيط بالإرشادات
أدت العديد من إرشادات الإفصاح ، ولكل منها مراحل متعددة من التنفيذ ، من الطوعي إلى الإلزامي ، إلى ارتباك يحيط بالإفصاح عن ESG. بالإضافة إلى ذلك ، لم يتم التوقيع على بعض القواعد من قبل المنظمين ، والبعض الآخر تم التوقيع عليه دفع للتراجع بسبب لوائح Covid-19 وعمليات الإغلاق.
أصدرت الصين قوانين تركز على حماية البيئة والمسؤولية الاجتماعية لمكافحة ذلك. لكن لا يوجد حتى الآن معيار الإفصاح الموحد ESG. لذلك ، قد يسمح بالإفراج المستمر عن معلومات جزئية أو غير صحيحة أو معدومة.
عدم وجود عمليات مناسبة لجمع بيانات ESG
إلى جانب الالتباس ، هناك نقص في العمليات والموظفين المناسبين لجمع البيانات. وفق ميوتك، هناك تحسن مع الشركات 1,157 توفير بيانات ESG في عام 2020 إلى 1,412 في عام 2021. ومع ذلك ، كان هناك إفصاح أقل بكثير من الشركات الصغيرة والمتوسطة (SME) ربما بسبب انخفاض الموارد والارتباك حول عمليات الجمع.
غياب الشفافية للاستثمارات الأجنبية
يدور الإفصاح عن ESG حول الاستثمار في الصناعات المستدامة. لكن في الصين ، فإن البيانات غير الكافية حتى الآن ، والافتقار إلى موارد اللغة غير الصينية يعني أن المستثمرين الدوليين ورؤوس أموالهم الأجنبية مستبعدون من هذه المعلومات. لذلك ، يجب أن تكون الإرشادات واضحة ومتجانسة. ويجب أن تكون المعلومات متاحة بلغات أخرى.
عدم نضج تقارير الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية
المبادئ التوجيهية المربكة ، ونقص الموارد ، والقضايا في التنفيذ كلها علامات على نقص النضج. مع نضوج تقارير الحوكمة البيئية والاجتماعية وحوكمة الشركات ، ستصبح العمليات أكثر بساطة ، وسيتحكم المنظمون في معلومات الشركة ويطلبونها. علاوة على ذلك ، سيؤدي ذلك إلى قواعد أكثر صرامة ، وإصدارًا أكثر شمولاً للبيانات ، وضوابط أقوى على الغسل الأخضر ، مما يوفر نتائج مستقبلية أفضل.
ما هو مستقبل ESG في الصين؟
على الرغم من التحديات ، تستعد الصين للتعامل مع الإفصاح عن الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية بطريقة كبيرة. توضح خطة العمل الصينية بالتفصيل الطرق التي ستقفز بها البلاد إلى الأمام لتحقيق أهدافها ، وتحديد معالم الكربون لعام 2025 و 2030 و 2060 (عندما تهدف إلى أن تكون محايدة للكربون).
من بين الأهداف الأخرى ، الهدف بحلول عام 2025 هو استخدام 20٪ من استهلاك الطاقة في الصين للتخلص من الوقود غير الأحفوري إلى تقليل انبعاثات ثاني أكسيد الكربون بنسبة 18٪ مقارنة بعام 2020. وبالتالي ، سترتفع إلى حصة تبلغ 25٪ من الوقود غير الأحفوري وستصل إلى الذروة لانبعاثات ثاني أكسيد الكربون بحلول عام 2 وأخيراً إلى 2030٪ من الوقود غير الأحفوري وحياد الكربون بحلول عام 80.
وفي الختام
الصين ، كدولة مصدرة ، تدرك أن الطلب يقود العرض. لذلك ، من خلال الاستفادة من الوعي الاجتماعي المحيط بتغير المناخ وتأثير الانبعاثات العالمية عليه ، تهدف الصين إلى استخدام ESG لتعديل سلوك الأعمال.
Alibaba.com هي شركة صينية تأخذ هذا الأمر على محمل الجد. بهدف الحفاظ على قوتها لمدة 102 عامًا ، تعتقد Alibaba.com أن ESG تلعب دورًا رئيسيًا في قياس قيمتها ومسؤوليتها وطول عمرها في مستقبل أخضر عالمي. علاوة على ذلك ، فإن الشركة تشاركها تقرير ESG سنويًا لإظهار تقدمه مع الاستدامة والقيمة التي تخلقها.
