Analisi comparativa dei leader del settore delle macchine edili in Cina nel 2022

1. Informazione generale

Sany Heavy Industry è diventata un'azienda leader nel settore dei macchinari per l'edilizia in Cina, specializzata nella produzione e vendita di macchinari per calcestruzzo, strade e scavi come attività principale. La sua serie di macchine da costruzione sviluppate in modo indipendente ha portato alla produzione di fascia alta in Cina. XCMG Machinery è un pioniere nel settore dei macchinari per l'edilizia in Cina e si colloca tra i primi in termini di fatturato. I suoi prodotti principali coprono macchinari di sollevamento di ingegneria, macchinari per calcestruzzo e macchinari per il trasporto di movimento terra e ha anche un layout di rete di marketing globale. In qualità di azienda leader nella produzione di attrezzature per macchine edili in Cina, Zoomlion Heavy Industry si dedica allo sviluppo, alla produzione e alla vendita di macchine edili e agricole. I suoi attuali prodotti chiave includono macchine per calcestruzzo, macchine per operazioni ad alta quota e macchine antincendio. Di seguito è riportato il confronto delle informazioni di base su 3 principali imprese cinesi di macchine edili

Industria pesante Sany

• Data di costituzione: 1989
• Capitale sociale: 8.491 miliardi di RMB
• Luogo di registrazione: 5° piano, Edificio 6, No. 8 Beiqing Road, Distretto di Changping, Pechino
• Introduzione: 

L'azienda svolge principalmente attività di ricerca e sviluppo, produzione, vendita e assistenza di macchine edili. I prodotti dell'azienda comprendono macchinari per calcestruzzo, scavo, sollevamento, battipalo e costruzione di strade. Tra questi, le attrezzature per calcestruzzo sono il marchio leader a livello mondiale e i prodotti di punta come escavatori, gru di grande tonnellaggio, perforatrici rotanti e attrezzature per la costruzione di strade sono diventati il ​​​​primo marchio cinese.

Macchinari XCMG

• Data di costituzione: 1993
• Capitale sociale: 11.82 miliardi di RMB
• Luogo di registrazione: n. 26 Tuolanshan Road, zona di sviluppo economico e tecnologico di Xuzhou, provincia di Jiangsu
• Introduzione: 

L'azienda svolge principalmente attività di ricerca e sviluppo, produzione, vendita e assistenza di macchine di sollevamento, macchine movimento terra, macchine per compattazione, macchine stradali, macchine per palificazione, macchine antincendio, macchine igienico-sanitarie e altre macchine e pezzi di ricambio per l'ingegneria. I prodotti dell'azienda includono gru gommate con la quota di mercato più alta al mondo e autogru, gru cingolate, rulli compressori, bulldozer, finitrici, impianti di perforazione direzionale orizzontale, impianti di perforazione rotante, autopompe ad alta quota, veicoli per l'ispezione di ponti e veicoli per lavori aerei. Molti di questi prodotti principali detengono la quota di mercato più elevata nel mercato interno.

Zoomlion Industria pesante

• Data di costituzione: 1999
• Capitale sociale: 8.678 miliardi di RMB
• Luogo di registrazione: n. 361 Yinpen South Road, distretto di Yuelu, Changsha, provincia di Hunan
• Introduzione: 

L'azienda ricerca e produce principalmente attrezzature ad alta tecnologia, come macchine edili e agricole, ed è un'impresa orientata a livello globale che si concentra sull'innovazione continua. L'azienda produce 11 categorie principali, 70 serie di prodotti e oltre 568 prodotti leader con diritti di proprietà intellettuale completamente indipendenti, rendendola l'azienda completa di macchinari di ingegneria nella catena di produzione globale. I due principali segmenti di attività dell'azienda, macchinari per calcestruzzo e macchinari per il sollevamento, si collocano entrambi tra i primi due a livello globale.

2. Confronto dei modelli di business

Le principali aziende cinesi di macchinari di ingegneria hanno vantaggi unici nei loro modelli di business. Sany Heavy Industry e XCMG Machinery hanno stabilito relazioni di cooperazione a lungo termine con i fornitori, riducendo notevolmente i costi di approvvigionamento e offrendo loro un vantaggio in termini di costi rispetto ai loro pari. Zoomlion Heavy Industry ha accelerato l'aggiornamento intelligente della sua produzione e produzione, costruendo parchi, fabbriche e linee di produzione intelligenti. Ha inoltre applicato la tecnologia di produzione intelligente per migliorare l'efficienza della produzione e stabilito sistemi e operazioni intelligenti per un coordinamento efficiente. Questi fattori gli conferiscono vantaggi unici in modalità di produzione. Di seguito è riportato il confronto dei modelli di business delle 3 principali aziende cinesi di macchine edili

Industria pesante Sany

• Modello di vendita: esistono principalmente due modelli di vendita: modello di vendita diretta e modello di vendita tramite distributore.
• Modello di approvvigionamento: le società hanno determinati vantaggi di prezzo nell'approvvigionamento di componenti stabilendo rapporti di cooperazione a lungo termine con i fornitori. I prezzi di approvvigionamento sono determinati in base ai contratti di appalto firmati.
• Modello di produzione: non adottare interamente un modello di produzione su ordinazione.

Macchinari XCMG

• Modello di vendita: Due modelli di vendita: vendita diretta e distribuzione.
• Modello di approvvigionamento: le aziende assicurano un certo vantaggio di prezzo stabilendo rapporti di cooperazione a lungo termine con i fornitori. Per i prodotti di grande tonnellaggio, l'approvvigionamento viene organizzato in base alla quantità dell'ordine.
• Modello di produzione: i piani di produzione annuali vengono sviluppati sulla base di obiettivi di budget annuali, che vengono adeguati in risposta alle condizioni di mercato. Per alcuni prodotti ad alto volume, la produzione è programmata in base al numero di ordini.

Zoomlion Industria pesante

• Modello di vendita: vendite a credito, vendite rateali e vendite in leasing finanziario
• Modello di approvvigionamento: l'integrazione dell'approvvigionamento di materiali comuni in più categorie e l'approvvigionamento strategico di materiali chiave.
• Modello di produzione: le gru a torre, le gru mobili e le piattaforme di lavoro aeree vengono prodotte utilizzando un modello di produzione localizzato, che si traduce in una rete globale di impianti di produzione. Il processo di produzione ha raggiunto capacità di produzione intelligenti, automatizzate e flessibili.

3. Confronto delle condizioni operative

3.1 Situazione complessiva dei ricavi

Osservando le entrate complessive dell'industria cinese delle macchine edili, il reddito operativo di Sany Heavy Industry è superiore a quello di XCMG e Zoomlion. Nel 2021, il reddito operativo di Sany Heavy Industry è stato di 106.113 miliardi di RMB, con un aumento anno su anno del 6.8%. Il reddito operativo totale di XCMG e Zoomlion è stato rispettivamente di 84.328 miliardi di RMB e 67.131 miliardi di RMB.

Il margine di profitto lordo delle macchine edili è generalmente diminuito negli ultimi tre anni. L'industria cinese delle macchine edili ha attraversato il suo decennio d'oro di sviluppo ad alta velocità ed è gradualmente entrata in un periodo di trasformazione in mezzo a un rallentamento della crescita macroeconomica. Tra i margini di profitto lordo delle società di macchine edili, Sany Heavy Industry ha il margine di profitto lordo più elevato, pari al 26.1% nel 2021. Zoomlion ha seguito con un margine di profitto lordo del 23.24%, mentre XCMG ha registrato un margine di profitto lordo del 16.24%.

3.1.1 I ricavi e il margine di profitto lordo dei prodotti di macchinari per l'edilizia di Sany Heavy Industry

I prodotti di Sany Heavy Industry includono macchinari per calcestruzzo, scavo, sollevamento, palificazione e costruzione di strade. Tra questi, le attrezzature per calcestruzzo sono il marchio leader a livello mondiale, con un reddito operativo di 26.674 miliardi di RMB e un margine di profitto lordo del 25%. Prodotti leader come escavatori, gru di grande tonnellaggio, perforatrici rotanti e set completi di attrezzature stradali sono diventati la prima scelta in Cina. Tra questi, gli escavatori hanno un reddito operativo di 41.75 miliardi di RMB e le macchine per palificazione hanno un margine di profitto lordo elevato del 41%.

3.1.2 Ricavi e margine di profitto lordo dei prodotti di macchine edili di XCMG

Nella gamma di prodotti di XCMG, le loro gru, gru mobili e trivelle direzionali orizzontali sono al primo posto a livello globale, mentre le gru per autocarri sono al terzo posto a livello globale. Le loro 12 principali categorie di prodotti, tra cui finitrici, perforatrici a rotazione e gru cingolate, sono tra le migliori nel settore nazionale. Il fatturato dei macchinari per gru di XCMG è stato di 27.209 miliardi di RMB e il margine di profitto lordo è stato del 22%.

3.1.3 Ricavi e margine di profitto lordo dei prodotti per macchine da costruzione di Zoomlion

Nel 2021, i tre prodotti principali di Zoomlion, tra cui macchinari per calcestruzzo, gru ingegneristiche e gru edili, hanno rafforzato la sua competitività e mantenuto la sua posizione di mercato. Le loro gru per autocarri continuano a guidare il mercato, con vendite di gru per autocarri da 30 tonnellate e oltre al primo posto nel settore e vendite di gru per autocarri di grande tonnellaggio in crescita di oltre il 30% su base annua. Le loro gru cingolate di grande tonnellaggio detengono la maggiore quota di mercato interno. Le vendite di gru edili hanno raggiunto un massimo storico e la loro scala di vendita è al primo posto a livello globale. Le basi di produzione intelligente a Changde, Hunan, Jiangyin, Cina orientale, Weinan, Shaanxi e Hengshui, Hebei sono state tutte messe in funzione, coprendo l'intero paese e accorciando notevolmente la distanza di trasporto, con un notevole aumento della velocità di risposta dei clienti. Nel 2021, il fatturato dei macchinari per gru di Zoomlion è stato di 36.494 miliardi di RMB e il margine di profitto lordo è stato del 23.29%.

La quota di mercato delle macchine per calcestruzzo di Zoomlion, comprese le pompe per calcestruzzo montate su camion a braccio lungo, le pompe per calcestruzzo montate su camion e gli impianti di betonaggio, è ancora al primo posto nel settore. Le loro autobetoniere leggere hanno vantaggi sul mercato, classificandosi tra i primi tre del settore. Il fatturato dei loro macchinari per calcestruzzo è stato di 16.38 miliardi di CNY, con un margine di profitto lordo del 24.23%.

3.2 Situazione della produzione e delle vendite

 La produzione e il volume delle vendite di macchine edili di Sany Heavy Industry si sono classificati al primo posto e hanno mostrato una tendenza al rialzo anno dopo anno. Nel 2021, il volume di produzione è stato di 172,289 unità e il volume delle vendite è stato di 172,465 unità.

Anche la produzione e il volume delle vendite di macchinari di XCMG hanno mostrato una tendenza al rialzo, con un volume di produzione di 118,215 unità e un volume di vendite di 110,842 unità nel 2021.

Nel 2016, Zoomlion ha vissuto il periodo più difficile della sua storia aziendale, con una perdita netta di 930 milioni di RMB, segnando la prima volta che la società ha subito una perdita dalla sua quotazione sul mercato A-share 17 anni fa. Allo stesso tempo, anche il numero totale dei dipendenti di Zoomlion è diminuito da 19,000 a 15,000. Le perdite operative del 2016 sono dovute principalmente alla risoluzione dei rischi di stock nel settore delle macchine di ingegneria, allo stretto controllo dei nuovi rischi, all'aumento della remunerazione del personale per le partenze e agli investimenti strategici in trasformazione e aggiornamento. Tra questi, il fatturato del segmento dei macchinari di ingegneria tradizionale è stato di 10.55 miliardi di RMB, in calo del 14.6%. Al contrario, i segmenti ambientale e agricolo hanno mantenuto una tendenza al rialzo, contribuendo per circa 9 miliardi di RMB al fatturato totale. Il management sperava di compensare il continuo calo dei ricavi del segmento delle macchine di ingegneria con la crescita dei segmenti delle macchine agricole e ambientali. Poiché i segmenti ambientale e agricolo hanno continuato a crescere, la proporzione delle entrate del segmento delle macchine edili rispetto alle entrate totali di Zoomlion è diminuita di anno in anno. Alcuni dipendenti del segmento delle macchine edili originali sono stati trasferiti ai segmenti delle macchine ambientali o agricole dell'azienda, mentre altri hanno scelto di lasciare Zoomlion. Il numero del personale nei reparti di produzione, vendita e ricerca e sviluppo è diminuito a vari livelli, determinando un calo della produzione complessiva e del volume delle vendite di Zoomlion nel 2017.

Con il governo che espande attivamente gli investimenti effettivi quest'anno e continua a rafforzare i grandi progetti come "ferro, pubblico e infrastrutture", insieme al periodo di punta dell'aggiornamento e dell'iterazione delle attrezzature per macchinari per l'edilizia, l'industria nazionale dei macchinari per l'ingegneria continuerà a riprendersi. Nel 2021, il volume di produzione è stato di 124,558 unità e il volume delle vendite è stato di 126,573 unità.

4. Confronto tra ricerca e sviluppo (R&S).

Per quanto riguarda gli investimenti in ricerca e sviluppo, Sany Heavy Industry ha il più alto investimento in ricerca e sviluppo e il tasso di crescita più rapido. Nel 2021, Sany Heavy Industry ha stabilito la strategia "Due notizie e tre trasformazioni", aderendo a investimenti a lungo termine e crescenti in ricerca e sviluppo in nuovi prodotti e tecnologie, promuovendo l'intelligenza, l'elettrificazione e l'internazionalizzazione in modo completo e ottenendo risultati positivi. L'investimento in ricerca e sviluppo nel 2021 è stato pari a 7.697 miliardi di RMB, pari al 7.25% del reddito operativo.

Zoomlion è stato il primo ad applicare "Internet industriale 5G +" alla ricerca e sviluppo di gru a torre, sviluppando numerosi prodotti ad alte prestazioni e vincendo numerosi premi per il progresso scientifico e tecnologico a livello nazionale. Zoomlion è leader del settore nella tecnologia e nello sviluppo del prodotto. Alla fine del 2021, Zoomlion ha accumulato 12,278 domande di brevetto e 9,407 brevetti autorizzati. L'investimento in ricerca e sviluppo nel 2021 è stato di 4.23 miliardi di RMB, pari al 6.3% del reddito operativo.

Negli ultimi anni, XCMG ha continuato ad aumentare gli investimenti in ricerca e sviluppo, con oltre la metà dedicata alla ricerca tecnologica di base e alle principali apparecchiature di collaudo e costruzione di strutture. Alla fine del 2021, la società quotata ha accumulato 6,337 brevetti autorizzati, inclusi 1,670 brevetti di invenzione.

Il personale di ricerca e sviluppo di Sany Heavy Industry è cresciuto rapidamente, con 7,231 addetti alla ricerca e sviluppo nel 2021, pari al 30.52% del numero totale dei dipendenti, inclusi 137 dottorandi e 3,322 laureati magistrali. La maggior parte di loro ha un'età compresa tra i 30 ei 40 anni.

Nel 2021, XCMG aveva 2,923 addetti alla ricerca e sviluppo, pari al 18.88% del numero totale dei dipendenti, inclusi 11 dottorandi e 1,238 laureati magistrali. La maggior parte di loro ha un'età compresa tra i 30 ei 40 anni.

Nel 2021, Zoomlion aveva 7,242 addetti alla ricerca e sviluppo, pari al 27.82% del reddito operativo, inclusi 51 dottorandi e 1,522 laureati magistrali. Il personale di R&S è relativamente giovane, la maggior parte sotto i 30 anni.

5. Piano di sviluppo

5.1 La strategia di sviluppo di Sany Heavy Industry

Attuare con decisione le strategie di digitalizzazione, elettrificazione e internazionalizzazione:

• Strategia di digitalizzazione: con la costruzione della "Fabbrica del faro" come fulcro, Sany Heavy Industry si concentra sull'acquisizione e l'applicazione dei dati, l'applicazione del software industriale e l'aggiornamento dei processi per ottenere un controllo raffinato, un processo decisionale basato sui dati e applicazioni basate su scenari . Costruendo prodotti intelligenti, Sany Heavy Industry mira a diventare un pioniere nella produzione intelligente e un'azienda basata sui dati.
• Strategia di elettrificazione: l'elettrificazione è l'area strategica più importante per l'azienda. Sany Heavy Industry sta promuovendo pienamente l'elettrificazione di veicoli di ingegneria, macchinari di scavo, macchinari di carico e macchinari di sollevamento, accelerando il layout di componenti e tecnologie chiave e aprendo la strada a un'elettrificazione completa e positiva.
• Strategia di internazionalizzazione: Sany Heavy Industry sta implementando una strategia globale, sviluppando un layout scientifico di globalizzazione, ottimizzando la logistica della catena di approvvigionamento e sviluppando la migliore strategia di prodotto per superare i modelli tradizionali.

5.2 Strategia di sviluppo di XCMG

• Rafforzare la leadership strategica, concentrarsi sul rafforzamento dell'attività principale dei macchinari di ingegneria, accelerare lo sviluppo di componenti chiave chiave, ottenere l'autocontrollo dei componenti chiave e garantire la sicurezza della catena industriale.
• Rafforzare lo sviluppo guidato dall'innovazione, concentrarsi sulla tecnologia originale e costruire un sistema di innovazione tecnologica di livello mondiale.
• Rafforzare il layout internazionale e promuovere in modo completo l'internazionalizzazione.
• Accelera il layout della produzione intelligente e costruisci un'impresa intelligente.
• Promuovere continuamente il cambiamento e accelerare la trasformazione e l'aggiornamento della produzione orientata ai servizi.

5.3 Misure aziendali di Zoomlion Heavy Industry nel 2022

• Rafforzare continuamente la ricerca scientifica e l'innovazione, concentrarsi sull'ecologizzazione, la digitalizzazione e l'intelligentizzazione e mantenere l'avanguardia nella tecnologia e nelle prestazioni dei prodotti.
• Raggiungere costantemente e sicuramente scoperte di mercato.
• Accelerare lo sviluppo del business all'estero.
• Consolidare e rafforzare la formazione industriale.
• Accelera la trasformazione digitale e stabilisci un sistema di gestione digitale orientato al futuro integrando ricerca, produzione, fornitura, vendita e assistenza end-to-end.
• Rafforzare la costruzione del talent team e costruire una buona piattaforma di carriera per i talenti.
• Accelera la costruzione di una città industriale intelligente.

6. Conclusione

Dagli indicatori selezionati per il confronto, Sany Heavy Industry è il leader del settore in vari indicatori nel settore delle macchine edili. Allo stesso tempo, Zoomlion Heavy Industry ha un vantaggio maggiore nelle capacità di ricerca e sviluppo rispetto a XCMG Machinery. Entrambe le società sono aziende leader nel settore delle macchine edili e hanno un ampio progetto di sviluppo.

Fonte da Gruppo di ricerca sull'intelligence (chyxx.com)